Мисля си за рефинансиране? Ето 5 причини, поради които не трябва

Виждали ли сте всички тези телевизионни реклами за най-добрите времена за намаляване на дълга на студентския Ви кредит? Те обещават да ви помогнат с вашите студентски заеми с едно лесно решение: просто рефинансиране до по-ниска ставка, и да намерят пътя си към дълг свобода по-бързо от всякога.

Колкото и хубаво да звучи, може да е прекалено хубаво, за да е истина. Рефинансирането не е толкова просто като размахване на магическа пръчица и отпадане на лихвения процент.

Това е по-сложен процес без гаранция, че ще спестите пари или погасяване на кредитите си по-бързо - и може да се откаже много, когато правите рефинансиране.

Ако мислите за рефинансиране на вашите студентски заеми, натиснете бутона за пауза, докато не прочетете това и разберете 5-те най-големи причини, които не трябва.

1. Рефинансирането струва пари

Когато рефинансирате, генерирате нов заем. Това означава да плащате за това чрез такси за генериране и други разходи.

Преди да рефинансирате, попитайте кредитора за оценка на всички такси, които трябва да платите, за да преминете през процеса. След това сравнете това - заедно с условията и месечното изплащане на новия заем - с това, което смятате, че бихте могли да спестите чрез по-нисък лихвен процент, за да сте сигурни, че не плащате повече или просто счупвате дори.

2. Ще загубите достъп до обезщетения

Докато можете да рефинансирате вашите федерални студентски заеми, трябва да ги прехвърлите на частни заеми, когато го направите. Това означава, че губите достъп до всички предимства и защити, които получавате, като сте федерален кредитополучател за дълг, включително:

• Възможност за записване във федерални планове за изплащане
• Допустимост за програми като опрощаване на заеми за обществени услуги
• Търпение и отлагане
• Освобождаване при смърт или трайна инвалидност

3. Вашият cosigner може да бъде оставен в лошо място

Ако рефинансирате и сте имали cosigner на вашите първоначални заеми, вие трябва да попитайте новия заемодател, ако предлагат формуляр за освобождаване на cosigner. Без тази форма, дългът ви ще бъде изхвърлен на вашия cosigner, ако нещо се случи с вас - и те трябва да плащат пълния баланс веднага.

Попитайте за формулярите за освобождаване на cosigner, преди да рефинансирате. Ако заемодателят не предлага възможността да освободи своя cosigner от задължението за изплащане на дълга си, ако трябваше да умре, помислете за работа с друга компания.

4. Вероятно няма да получите обявения лихвен процент

Лихвеният процент, който фирмите, които рефинансират студентските кредити, вероятно се рекламират не лихвения процент, който ще ви предложат. Средният кредитен рейтинг в Америка е само 695. Това пада в средата на средния към справедливия диапазон. Вероятно ще ви е необходим резултат в много добър до отличен диапазон, или резултат в високите 700s до 800s, за да получите най-добрата обявена ставка.

Вземете своя собствена цитат от кредитор, за да се определи какъв лихвен процент всъщност може да се класира за. Тя не може да бъде достатъчно ниска, за да оправдае рефинансирането на заемите Ви.

5. Рефинансирането не е единственият начин да се спестят пари от заемите

Повечето хора искат да рефинансират по-ниския лихвен процент. Това ще им позволи да изплатят дълговете си за по-малко пари, отколкото би трябвало да плащат с по-висока ставка.

Но не е нужно да рефинансирате, за да спестите пари от лихви! Можете да направите повече от минималните плащания или да направите многократни плащания през месеца, за да изплатите кредитите си по-бързо (без да губите оригиналните защити и ползи, които дойдоха с тях).

Колкото по-бързо можете да изплатите заемите си, толкова по-малко пари ще ви струват в интерес.