Съдържание:
Дългът може да бъде закупен по много начини и форми. По-голямото предизвикателство е да се определят най-добрите форми на дълг за покупка. За повечето инвеститори закупуването на корпоративен дълг директно от емитиращата компания не е възможно или практично. Вместо това взаимните фондове и борсово търгуваните фондове, които имат портфейл от дългове, са по-добри инструменти за малките инвеститори. За разлика от корпоративния дълг, съществуват различни форми на държавен дълг, които са достъпни за малките инвеститори и могат да бъдат закупени в местни банки или директно от правителството онлайн.
Закупуване на дълг
стъпка
Идентифицирайте различни форми на дълга. Има много емитенти на дълг, от които да избират. Първо, има избор между корпоративния и държавния дълг. В рамките на държавния дълг трябва да избираме между федерални, държавни, местни и специални облигации. По същия начин трябва да се определи периодът от време на желаните облигации. Обикновено облигациите могат да бъдат категоризирани като краткосрочни, междинни или дългосрочни.
стъпка
Идентифицирайте опциите за опаковане на дългове. Облигациите могат да бъдат окончателни, т.е. те не са пакетирани като част от портфейл във взаимен фонд или Фонд за борсово търгуване ("ETF"). Алтернативно, човек може да инвестира във взаимни фондове или ETFs, които притежават облигации. Взаимните фондове и ETFs са особено полезни за създаването на диверсифициран портфейл от инвестиции в облигации, тъй като те позволяват на един малък инвеститор да купува много видове облигации в една инвестиция.
стъпка
Помислете за данъчните последици от различните дългове. Много държавни и общински облигации предлагат безмитни добиви, които ги правят желани за физически лица с високи доходи (и следователно, които са във високи данъчни групи). Въпреки това, за физически лица в по-ниски данъчни групи и за тези, които инвестират пари в индивидуални пенсионни сметки, безмитният атрибут не е толкова смислен.
стъпка
Проучване на кредитните рейтинги на различни дългове. Облигациите се оценяват от Standard & Poors, Moody's и Fitch, въз основа на финансовото състояние на компанията / правителството, което ги емитира, и на произтичащия риск, свързан с облигацията. Облигациите с по-висок риск обикновено предлагат по-висока доходност, но това е така, защото има по-висок риск от неизпълнение от страна на емитента. Преди да инвестирате в облигации, трябва да определите колко рискова е облигацията.